Англия, XVII век. Банда разбойников похищает девушку, которая вырастает среди них. Сельский парень, с которым она была знакома до похищения, отправляется ее спасать...

Доктор Мабузе - демон во плоти, главарь шайки бандитов. Полиция идет по его следу, но безуспешно, потому что он умело меняет свою внешность: то он аристократ, то банкир, а иногда - нетрезвый матрос. Но главное, он обладает даром гипноза, от которого его жертвам нет спасения.

Гарольд страдает от того, что все считают его трусом. Тогда бабушка даёт ему «амулет бесстрашия».

В центре картины судьба приват-доцента Коренева. Во время голода в Поволжье в 1921-22 годах у Коренева погибает семья, сам он тяжело болен. Выздоровев, он с санитарным отрядом едет на Волгу на борьбу с голодом.